Как вложить деньги в Еврооблигации: что это такое, отзывы и как на них зарабатывают

Еврооблигациями принято называть облигации, номинал которых выражается в валюте, являющейся иностранной, как для эмитента, так и для их владельца.

Приставка «евро» достаточно условна, так как, их обращение не ограничивается одной лишь Европой, — все более активную роль в этом процессе играет Азия, в первую очередь, Япония, Сингапур, Гонконг.

Особенностью еврооблигационнного рынка является, практически, полное отсутствие государственного регулирования и налогообложения. Роль координатора отведена Ассоциации рынков международных ценных бумаг (ISMA), объединяющей порядка 1000 финансовых институтов различных стран мира.

В отличие от иностранных эмитентов, которые включились в еврооблигационнный рынок в 50-60-ые годы прошлого столетия, российские эмитенты активно выходить на рынок валютных заимствований начали лишь в конце 90-х.

Ныне на зарубежных площадках в обращении находится 200 с небольшим выпусков отечественных корпоративных эмитентов и небольшое количество выпусков государственных и муниципальных еврооблигаций Российской Федерации. При этом объем еврооблигаций, находящихся в обращении, эмитированных россиянами, колеблется в достаточно большом диапазоне.

Лидирует «Газпром» с более, чем 30 млрд. долларов. Значительно уступают ему в объемах эмитирования еврооблигаций ВТБ, Россельхозбанк, Сбербанк и «Вымпелком», затем разместились ТНК-BP, «ЛУКойл», «Транснефть», Альфа-банк, ВЭБ, Газпромбанк, «Евраз Груп», «Северсталь», РЖД и Банк Москвы. К этим «грандам» примыкают десятки более мелких эмитентов.

Сегодня объем находящихся в обращении евробондов превышает 3,5 трлн. долларов США. Росту их популярности среди эмитентов и для инвесторов способствуют основные преимущества евроблигационных займов по сравнению с другими, которые заключаются в:

  • ограниченном влиянии государства на регулирование рынка;
  • анонимности держателей еврооблигаций и возможности их ухода от налогообложения или его смягчения (выпускаются на предъявителя);
  • широком круге инвесторов;
  • надежности эмитентов (в большинстве своем они являются обладателями известных имен и безупречных кредитных историй);
  • удобстве обращения.

Еврооблигации. От 7% годовых в валюте, порог входа тысяча рублей, без риска и забот

Как вложиться в доллар? Нас спрашивают об этом почти каждый день. Способов много, но самый привлекательный — евробонды, или еврооблигации. Вам понадобится от тысячи рублей на сами бонды, а еще около 150 рублей в месяц на обслуживание брокерского счета. Есть? Тогда вы готовы!

евробонды

Почему «евро»

Еврооблигациями называются не только облигации в евро, как можно подумать. Это облигации в евро, долларах, фунтах. Они так называются просто потому, что появились в Европе.

Если вы слышали про евробонды, то мельком, и это понятно: раньше порог входа был от 200 тыс. долларов. А покупка?

Покупка этих бумаг была неудобной и смешной: звонишь брокеру, он тебе говорит котировки, ты говоришь брать… Колхоз. Так в этой цепочке еще и брокер мог занизить доходность и забрать себе лишний процент.

Но те времена прошли. Сейчас бонды торгуются на Мосбирже и на Санкт-Петербургской бирже, их можно купить в одно касание в приложении брокера.

Что вы получите

Когда вы просто купили доллар, вы еще не инвестируете. Чтобы инвестировать, надо вложить куда-то эту валюту, и даже не упоминайте низкую инфляцию: любая валюта все равно теряет в цене каждый год.

Теперь про то, что будет с долларом в еврооблигациях:

  • ставка выше депозита в 2-3 раза (от 7% в год),
  • выплаты раз в квартал или чаще,
  • в половине случаев нет налогов,
  • есть низкие комиссии брокера.

Вы уже заметили все эти тонкости между строк? Какого брокера выбрать, какие выплаты, на какой срок брать бумаги… Вы удивитесь, но у нас есть однозначный ответ.

Как купить евробонды

Если у вас нет тысячи долларов, то покупайте ETF на евробонды, один ETF стоит 1000 рублей или около того. Нормальные ETF есть у Финекса, Сбербанка и RUSB ITI FUNDS. Купить их так же просто, как и все в интернете — заполни анкету и отправь деньги. Доходность и выплаты такие же, как по обычным бондам.

Если у вас есть тысяча долларов и больше, вы покупаете именно евробонды.

Ни на Мосбирже, ни в Quik нет нормального отображения доходности. Поэтому копируем ISIN, идем в Google и ищем эту самую доходность. Финам и CBonds ее отлично показывают.

В Quik бонды можно отсортировать по обороту — чем больше оборот, тем больше ликвидность, а вам будет проще продать бумаги раньше срока.

Если вы не знаете, как открыть брокерский счет, почитайте эту статью. Вот пара лайфхаков по выбору брокера на евробонды:

  • Выбирайте Тинькофф, если сумма меньше 2 тыс. долларов. Дальше его комиссия будет ощутима. Чтобы не платить за пользование картой (Tinkoff Black), позвоните в колцентр и попросите перевести вас на тариф 6.2.
  • Выбирайте Альфа-Директ, если сумма большая, у этого брокера комиссия меньше процента.

Пишите, если знаете про особенности других брокеров при торговле евробондами.

Выбирая брокера, посмотрите, вдруг на доллары пускают только после подключения дополнительного тарифа — это не всегда удобно. Вычитайте расходы на брокера из доходности.

Какие бонды покупать нельзя

Если у вас небольшие суммы, покупайте государственные, а не корпоративные облигации. На последние есть валютная переоценка — это когда с вас дерут налог при колебании курса.

Валютная переоценка перестает иметь значение через год. Это касается только сильных колебаний, как в 2014 году. Сейчас валютная переоценка подъест доходность, но в минус не отправит.

В общем, государственные круче. Но ни те, ни другие нельзя брать на срок от трех лет, если только вы не опытный инвестор. Все потому, что бонды на долгий срок…

  • дешевеют со временем из-за изменения ставки ФРС,
  • очень волатильны, при досрочной продаже потеряете 30%-50% вложенного.

Так что купите русские евробонды на 2 года, причем только на свободные деньги, и живите спокойно. На картинке ниже идеальная стратегия для новичка — лесенка из облигаций. Ваши деньги не замораживаются все сразу, а вы можете корректировать портфель под рынок. Деньги все время работают!

лесенка облигаций

Пара завершающих штрихов

Про кое-что мы не сказали. Как вы знаете, доход от облигаций состоит из «купонов» — это как дивиденды у акций. Так вот, до погашения облигации вы получаете процент (купон), а в конце срока — номинальную сумму облигации.

Тут придется заморочиться, но вы потерпите.

Если вы купили облигацию за 90% от номинала, то в конце срока получите дополнительную прибыль 10% — вам всегда возвращают весь номинал, как бы тело долга. Пример: есть облигация, номинал которой — 1000 долларов, а вы купили ее за 900 долларов. В конце срока вы все равно получаете 1000 долларов!

Другая деталь. Когда вы покупаете облигацию «с рук», то должны заплатить купон продавцу, называется это накопленный купонный доход. Обычно это небольшая однократная плата, но ее придется учесть.

И последняя заморочка касается налогов. Если вы держите бумаги 3 года, то не платите налоги по купону.

Не останавливайтесь сейчас! Добавьте сайт в закладки и читайте больше о выгодных инвестициях. Обновления каждый день 🙂

Автор поста:
Специалист по интернет маркетингу и инвестициям.
Оставить комментарий


Adblock
detector